2026年，中国汽车产业在存量竞争、纯电拐点、AI浪潮与全球化变局中走到关键节点。蔚来创始人、董事长、CEO李斌表示，汽车行业纯电拐点加速，品牌与体系竞争成为关键，未来必须开放协同、拥抱AI与全球化，以全生命周期绿色能力打造中国汽车“绿色名片”。
纯电拐点与品牌澄清期同时到来
在李斌看来，中国汽车产业正同时经历三重结构性变化，而这三重变化又相互叠加、彼此强化。
第一重变化，是市场从增量时代进入存量时代。李斌判断，中国汽车产业从今年开始进入一个新的发展阶段，竞争将更加激烈。
“行业要做好全年国内零售量同比较大幅度下跌的心理准备。全国乘用车保有量已达3.7亿辆，很多家庭不止一台车，汽车开始进入存量增长时代，而不是原来的增量时代。”李斌说。
存量竞争之下，技术路线的收敛则构成了第二重变化。中国汽车工业协会数据显示，今年8月，新能源汽车新车渗透率已达60.6%，纯电动汽车在新能源汽车中的渗透率达到70.7%，纯电在整个汽车市场中的渗透率达到42.8%，而去年同期，纯电整体渗透率还在30%左右。李斌称之为“纯电拐点加速爬升”。
“纯电已经成为所有新能源动力形式中的第一名。”李斌说，“这个趋势不可逆转，而且只会加速。拐点出现的核心原因，是纯电技术带来的体验收益，已经远超充换电不方便带来的体验损失。换电和充电基础设施迅速普及，让纯电车的体验损失越来越小。”
技术路线收敛之后，竞争逻辑也随之改变，这是第三重变化。李斌认为，竞争格局正从“品牌混沌期”迈入“品牌澄清期”。他引用麦肯锡调研结论表示，品牌选择的重要性在新能源车领域一年内从第五位上升到第二位。在蔚来用户购车决策中，品牌占比已超过30%。“用户购车决策，已经从过去比参数，慢慢调整为先看品牌。”
三重变化叠加之下，李斌判断，汽车行业的竞争逻辑正在从“单点竞争”进入“体系竞争”。
“以前汽车产品可能靠某一招鲜——某种动力形式、冰箱彩电大沙发，或者某个产品打透，就能获得很好的势能；现在比拼的是产品定义、技术深度、供应链、成本控制、质量、制造、销售服务和品牌打造等完整能力。技术开始收敛以后，产品同质化不可避免。这个时候，品牌背后的情感共鸣和体系能力，就变得至关重要。”
高质量增长要靠体系能力 充换电开放成为蔚来第二增长曲线
看清了行业大势，接下来的问题自然是：蔚来怎么办？李斌的答案很明确——不追求短期规模扩张，而是围绕用户价值创造，以体系能力支撑高质量增长。
在行业利润承压的背景下，蔚来的经营表现成为关注焦点。财报显示，蔚来去年四季度实现经调整经营利润12.5亿元，今年一季度实现0.7亿元经调整经营利润。二季度，蔚来、乐道、萤火虫三大品牌同比、环比均实现量价齐升：蔚来品牌交付60945台，乐道品牌交付29124台，萤火虫品牌交付17589台。
“这一成绩是在原材料及存储芯片等成本持续上涨的背景下取得的。预计今年下半年，单车成本较去年年底仍将增加约1.6万至1.7万元，但我们仍有信心实现毛利总额持续高速增长。”李斌说。
李斌表示，支撑这一信心的，是蔚来“该省省，该花花”的经营原则。成立11年来，蔚来累计研发投入超过688亿元，充换电服务、设施投入累计超过200亿元。基础研发、芯片、操作系统、智驾、材料、高压部件等核心领域仍坚决投入；但对于ROI表现不佳的车型和应用开发，则会果断取舍。
在整车业务之外，非车业务正成为蔚来新的增长极。据李斌介绍，去年蔚来非车业务突破100亿元，今年一季度超过27亿元。换电业务去年电力需求约20亿度，今年预计30亿度；智驾订阅服务每月需要消费者支付380元，而目前订阅比例已接近20%。“随着用户基数不断增加，智驾订阅会成为蔚来非常重要的收入。”
而充换电网络的开放合作，则是蔚来能源业务从“服务自身”走向“服务行业”的关键一步。9月28日，蔚来与吉利控股集团达成充换电领域全面战略合作。根据协议，吉利控股集团以其持有的易易互联100%股权及现金6.4亿元入股蔚来能源，交易完成后持有蔚来能源30%股权；蔚来将入股吉利控股集团旗下浩瀚能源，持有10%股权。双方将共享充换电技术与标准，共建充换电服务网络。
李斌表示，计划在2030年完成1万座换电站的建设运营，基本上相当于20GWh的储能能力，100亿度电的年用量。作为新型电力交易的平台和载体，其商业空间非常大。
“蔚来和吉利在充换电领域的合作是面向行业的开放平台，欢迎和期待更多同行一起加入，为用户提供更好的加电体验，共同推动低碳绿色能源转型，共创可持续和更美好的未来。”李斌说。
开放协同、AI与全球化成为发展核心
在李斌看来，面对“内卷”与全球化变局，中国汽车企业必须走向开放协同，拥抱AI与全球化，并以全生命周期绿色能力打造真正的“绿色名片”。
“竞争当然客观存在，但合作的领域也非常宽广。”他提到，推进芯片归一化、电芯标准化，能给整个行业带来千亿级降本机会。从与吉利的充换电合作，到呼吁更多同行加入开放平台，李斌始终在践行这一理念。
在AI与智能化方面，李斌认为，随着电动化、智能化与AI加速融合，智能电动汽车已经成为使用最广泛的物理AI智能体。未来领先的汽车公司，也一定是领先的AI公司。
“基于世界模型架构和闭环强化学习，蔚来智能辅助驾驶系统已部署在超过95万辆智能电动汽车上，安全行驶里程超过77亿公里，累计使用时长9800万小时，为用户避免或减轻了835万次潜在事故影响。”李斌表示。
在全球化方面，李斌结合蔚来经验，认为需要采用灵活的多渠道商业模式，因地制宜选择直营、合资或总代；推行多品牌战略，形成蔚来、乐道、萤火虫品牌矩阵；坚持在海外推广换电补能网络。
而在绿色与可持续发展方面，李斌认为，整车企业最大的独特作用，是把新能源汽车的绿色价值从“行驶阶段零排放”延伸到产品全生命周期，打造涵盖产业链和能源系统的综合绿色能力。“豪华与安全不应建立在体重上，而是运用系统性思考和创新技术，提升每一公斤的用户价值。”
“汽车行业是泥泞路上的马拉松，没有奇迹，没有速胜。中国汽车产业的高质量增长新范式，应该是开放协同、合作共赢。不内卷，不零和，用技术创新和开放合作，把中国智能电动汽车带入新的高质量增长周期。”李斌说。
